提升金融監管能力、不斷補齊金融領(lǐng)域的監管短板是加快建設金融強國的必然要求。黨的二十屆四中全會(huì )審議通過(guò)的《中共中央關(guān)于制定國民經(jīng)濟和社會(huì )發(fā)展第十五個(gè)五年規劃的建議》提出，全面加強金融監管。面對金融領(lǐng)域的風(fēng)險和挑戰，未來(lái)如何強化金融監管，筑牢風(fēng)險底線(xiàn)？記者就有關(guān)問(wèn)題采訪(fǎng)了多位業(yè)內人士。

完善金融監管體系

完善金融監管體系是建設金融強國的制度基石。為加快提升金融監管有效性，構建科學(xué)完備的金融監管體系，黨中央、國務(wù)院高度重視金融監管工作，并明確要求全面提高金融監管能力。

2023年召開(kāi)的中央金融工作會(huì )議強調，切實(shí)提高金融監管有效性。2024年是國家金融監督管理總局全面履職的第一個(gè)完整年度，這一年出臺6部規章、18項規范性文件，加快完善監管大數據平臺建設?！笆逦濉币巹澖ㄗh再次明確，全面加強金融監管。這一系列監管舉措，彰顯了全面提升金融監管“含金量”的決心和勇氣。

“四梁八柱”法規制度體系的逐步完善，也為“十五五”時(shí)期提高金融監管能力奠定了基礎。近期，國家金融監督管理總局發(fā)布《關(guān)于部分規范性文件廢止和宣布失效的通知》《商業(yè)銀行并購貸款管理辦法》等，有助于推動(dòng)金融監管政策與行業(yè)發(fā)展需求相協(xié)調。上海金融與發(fā)展實(shí)驗室首席專(zhuān)家、主任曾剛認為，從制度建設層面看，監管部門(mén)正在推進(jìn)銀行監管法、保險法等多部金融法律修訂工作，重點(diǎn)從完善風(fēng)險處置機制、延伸金融監管鏈條、提高金融違法成本等方面修改完善法律條文，努力消除監管空白。消費金融公司管理辦法、非銀行支付機構監督管理條例等重要制度相繼出臺，上市公司股東減持、債券市場(chǎng)監管等制度也在加快完善。

當前，我國金融監管體系改革正處于深化階段，“依法將所有金融活動(dòng)納入監管”已成為核心原則。要全面加強機構監管、行為監管、功能監管、穿透式監管、持續監管，強化央地監管協(xié)同，加強監管科技運用和監管人才隊伍建設，切實(shí)提高監管前瞻性、持續性、協(xié)同性、有效性。

國家金融監督管理總局局長(cháng)李云澤表示，加快金融法律和監管規制“立改廢釋”，健全導向鮮明、精準有效的分級分類(lèi)監管框架。強化科技賦能，優(yōu)化資源配置，為“五大監管”提供有力支撐。堅持同責共擔、同題共答、同向發(fā)力，深化央地協(xié)同和部門(mén)聯(lián)動(dòng)，切實(shí)增強監管合力。

由此可見(jiàn)，“十五五”時(shí)期，推動(dòng)實(shí)現金融監管全覆蓋、完善金融監管體系仍是強監管的重要抓手。中國郵政儲蓄銀行研究員婁飛鵬認為，金融監管體系是維護金融穩定、防范系統性風(fēng)險的重要機制。通過(guò)法律修訂與制度完善，監管范圍已從傳統持牌機構延伸至股東、實(shí)際控制人及第三方服務(wù)主體，實(shí)現對“資金—股權—治理—數據—消費者”全鏈條覆蓋。監管工具日趨精準，分級分類(lèi)框架強化了風(fēng)險識別與早期糾正能力，為金融強國建設提供了制度基石。

防范重點(diǎn)領(lǐng)域風(fēng)險

防范化解金融風(fēng)險是金融工作的永恒主題。推進(jìn)金融強國建設，防風(fēng)險這根弦時(shí)刻也不能放松。面對金融領(lǐng)域多變的形勢，金融監管部門(mén)持續聚焦重點(diǎn)領(lǐng)域風(fēng)險，有力有序有效做好化解各類(lèi)金融風(fēng)險工作。

“十五五”時(shí)期，我國金融領(lǐng)域潛在的風(fēng)險挑戰復雜多變，若要做到風(fēng)險關(guān)口前移，諸如中小金融機構等重點(diǎn)領(lǐng)域的風(fēng)險隱患仍不容忽視。2025年上半年，中國人民銀行對3529家銀行機構開(kāi)展央行金融機構評級。從評級結果來(lái)看，我國銀行機構整體經(jīng)營(yíng)穩健，金融風(fēng)險整體收斂、總體可控。分機構類(lèi)型看，全國性銀行評級結果較好，部分地方中小銀行存在一定風(fēng)險。

近期召開(kāi)的中央經(jīng)濟工作會(huì )議提出，深入推進(jìn)中小金融機構減量提質(zhì)。近年來(lái)，在強監管舉措的推動(dòng)下，多地中小銀行通過(guò)改體制、轉機制，厘清責任邊界，有效提高服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟效能。新疆農村商業(yè)銀行經(jīng)過(guò)改革后，從根本上改變了以往新疆農信機構“小、弱、散”的局面，抗風(fēng)險能力和綜合實(shí)力顯著(zhù)增強。

當前，推動(dòng)中小金融機構更好服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟，還需監管部門(mén)加大監管力度，提升穿透監管能力?！拔覈鹑跇I(yè)整體風(fēng)險抵御能力近年來(lái)持續增強，呈現出運行穩健、風(fēng)險可控的良好態(tài)勢。各類(lèi)主要監管指標持續保持在健康區間?！碧K商銀行特約研究員薛洪言表示，銀行業(yè)資本充足率維持在較高水平，風(fēng)險抵補資源充足，展現了堅實(shí)的風(fēng)險緩沖能力。這一穩健局面的形成，得益于金融監管體系的不斷完善與有效運行。

曾剛表示，監管部門(mén)應對不同地區、不同風(fēng)險程度的中小銀行采取差異化措施。比如，對風(fēng)險相對較輕、具備自救能力的機構，要通過(guò)加強內控管理、補充資本金等方式化解風(fēng)險；對風(fēng)險較重但仍有挽救價(jià)值的，通過(guò)引入戰略投資者、實(shí)施兼并重組等方式進(jìn)行救助；對于失去經(jīng)營(yíng)價(jià)值的機構，則依法有序退出市場(chǎng)。這種分類(lèi)施策的做法，既避免了“一刀切”，又確保了風(fēng)險處置的精準性。

此外，監管部門(mén)正積極引入國有資本參與中小銀行風(fēng)險化解，緩解地方政府風(fēng)險處置壓力。天眼查數據顯示，從股東信息看，近年來(lái)國有資本加快注入中小銀行股權，既能緩解資本補充壓力，又能避免引發(fā)區域性金融風(fēng)險。曾剛表示，壓降中小銀行風(fēng)險仍需持續發(fā)力。一方面要加強不良資產(chǎn)處置，提升資產(chǎn)質(zhì)量；另一方面要完善公司治理，提升風(fēng)險管理能力。同時(shí)，還需關(guān)注息差持續下行和零售貸款信用成本上升等新挑戰，推動(dòng)中小銀行在風(fēng)險出清的基礎上實(shí)現高質(zhì)量轉型，真正成為服務(wù)地方經(jīng)濟、服務(wù)中小微企業(yè)的重要力量。

管合法更要管非法

全面提高金融監管能力，既要管合法又要管非法。近年來(lái)，針對金融領(lǐng)域的金融亂象，監管部門(mén)果斷出手、形成震懾，真正做到監管“長(cháng)牙帶刺”、有棱有角。

針對金融機構公司治理領(lǐng)域的亂象，金融監管部門(mén)集中治理大股東操縱和內部人控制，嚴肅查處利用關(guān)聯(lián)交易非法輸送利益?！笆奈濉睍r(shí)期，清退違法違規股東3600多個(gè)，一批不法金融集團得到依法處置。此外，加強資金穿透式監管，著(zhù)力整治層層嵌套、空轉套利，引導金融活水真正流向實(shí)體經(jīng)濟。

打擊非法金融活動(dòng)也是嚴監管的體現。2025年6月金融領(lǐng)域“黑灰產(chǎn)”違法犯罪集群打擊工作開(kāi)展以來(lái)，金融監管稽查部門(mén)攜手公安經(jīng)偵部門(mén)，查辦了一批重大案件、懲治了一批不法分子、披露了一批典型案例，有效遏制了金融領(lǐng)域“黑灰產(chǎn)”蔓延態(tài)勢，切實(shí)維護了消費者合法權益，規范了金融市場(chǎng)秩序。

曾剛表示，在加強合法金融機構監管的同時(shí)，堅決打擊非法金融活動(dòng)是維護金融秩序的必然要求。中央金融工作會(huì )議強調，嚴厲打擊非法金融活動(dòng)。這體現了“管合法更要管非法”的監管理念，構建了金融監管的完整閉環(huán)。

健康的金融市場(chǎng)離不開(kāi)強有力的監管。當前，要下大力氣管好金融領(lǐng)域各類(lèi)亂象，加快凈化金融市場(chǎng)生態(tài)，真正踐行“監管為民”。薛洪言表示，做好金融消費者保護工作不僅直接關(guān)系到群眾的切身利益與財產(chǎn)安全，是提升公眾對金融體系信任度和參與度的關(guān)鍵，更能通過(guò)規范金融機構的經(jīng)營(yíng)行為，有效防范可能因消費者權益受損而引發(fā)的局部金融風(fēng)險。

上海金融與法律研究院研究員楊海平表示，金融監管部門(mén)應聯(lián)合司法部門(mén)，加大對金融犯罪的打擊力度，切實(shí)維護金融消費者權益。加快金融科技和數據使用、交易方面的制度建設，防控新型風(fēng)險。強化金融科技應用主體的倫理治理職責，確保金融科技向善、金融科技服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟的導向，防止科技的誤用和濫用。（經(jīng)濟日報記者 王寶會(huì )）